Et alternativ er en kontrakt som sier at du har rett til å kjøpe eller selge en eiendel til en bestemt pris når som helst før en bestemt dato, men at du ikke er forpliktet til å gjøre det. Alternativene er delt inn i samtale- og putealternativer eller "ring" og "put" -alternativer. Med et call -alternativ har du rett til å kjøpe en eiendel til en bestemt pris før en bestemt dato. Du ville kjøpe dette alternativet hvis du forventer at eiendelsverdien øker før denne datoen, slik at du kan kjøpe den til en lavere pris. Selg alternativet ellers. Du kjøper retten til å selge eiendelen, noe som er nyttig hvis du tror at prisen på eiendelen vil falle før en bestemt dato. Det er den grunnleggende prosessen med opsjonshandel, selv om den i praksis er veldig kompleks og veldig risikabel. Hvis du er interessert i denne høyrisikoinvesteringen, må du ta deg tid til å studere den og kun investere med risikokapital.
Steg
Del 1 av 4: Forstå alternativer
Trinn 1. Vet hva alternativer betyr
Et opsjon er en kontrakt som gir innehaveren rett til å kjøpe eller selge det underliggende verdipapiret til en fastsatt strekkpris innen en viss tidsperiode (sikt). Innløsningskursen kan være lavere eller høyere enn gjeldende pris på det underliggende verdipapiret (markedspris). Akkurat som aksjer eller obligasjoner er opsjoner verdipapirer. Opsjoner handles på børser eller handles hos utenlandske meglere. Selv om en person kan øke sine kontanter (opsjoner kontrollerer en større aksjeverdi), er opsjoner høy risiko fordi de til slutt vil utløpe.
Trinn 2. Forstå risikoen ved opsjonshandel
Alternativer kan kjøpes spekulativt eller som en sikring mot tap. Spekulativ kjøp gjør det mulig for handelsmenn å tjene store summer, men bare hvis de nøyaktig kan forutsi størrelsen, timingen og retningen til den underliggende verdipapirets prisbevegelse. Det lar også handelsmenn oppleve store tap og høye handelsprovisjoner. Dette er det som gjør opsjonshandel risikabelt, spesielt for nybegynnere.
Alternativene kan imidlertid også brukes som en strategi for å beskytte investeringen din. Du kan for eksempel kjøpe en salgsopsjon for å selge aksjen din hvis du er bekymret for at prisen plutselig vil falle. Denne metoden for å bruke alternativet er ganske trygg fordi du bare vil tape på kontraktsprisen
Trinn 3. Les og forstå heftet "Egenskaper og risiko ved standardiserte alternativer"
Dette heftet ble skrevet i samsvar med SEC -forskriftene. Meglerforetak deler dette heftet med de som åpner opsjonskontoer. I boken vil du finne ut mer om opsjonsterminologi, de forskjellige typene opsjoner som kan handles, utøvelses- og oppgjørsalternativer, skatteberegninger for opsjonshandlere og risikoen forbundet med opsjonshandel.
Trinn 4. Forstå de grunnleggende typer handel
Det er to hovedtyper av opsjonshandel: salgsopsjoner og salgsopsjoner. Begge representerer retten til å kjøpe eller selge et verdipapir til en bestemt pris innen en viss tidsperiode. Spesielt er de to typene:
- Et anrops- eller kjøpsopsjon er et alternativ eller en rettighet, men ikke en plikt, til å "kjøpe" en eiendel til en bestemt pris innen en bestemt tidsperiode. Kjøperen av et kjøpsopsjon forventer at prisen på den underliggende aksjen vil stige over opsjonens løpetid. For eksempel kjøper en kjøper et kjøpsopsjon på en aksje til en strekkpris på $ 100. Kjøperen spår at aksjen vil gå opp (si $ 105 per aksje), men han vil kunne kjøpe aksjen for $ 100. Hvis han ville, kunne han snu og selge aksjen for $ 105 og tjene penger. Ellers mister kjøperen kostnaden for budet.
- En salgsopsjon eller "put" er en opsjon eller rettighet, men ikke en forpliktelse, til å selge en eiendel til en bestemt pris innen en bestemt tidsperiode. Kjøperen av en salgsopsjon forventer at prisen på den underliggende aksjen vil falle over opsjonens løpetid. I dette tilfellet kan kjøperen tvinge selgeren (forfatteren) av salgsopsjonskontrakten til å kjøpe eiendelen til en pris før oppgjøret.
- Du kan åpne en posisjon ved å kjøpe eller selge et kjøp eller salg alternativ, lukke den ved å ta motsatt handling, utøve den eller la den utløpe.
Trinn 5. Lær ved å gjøre
Ta en titt på ordlisten for handelsbetingelser for alternativer, ordne vilkårene i en tabell, skriv dem ut og begynn å lære. Her er noen helt grunnleggende begreper:
- "Innehaveren" eller kjøperen er personen som har kjøpt opsjonen.
- "Skribenten" er personen som har solgt opsjonen.
- "Strøkprisen" er prisen eiendelen vil bli kjøpt eller solgt (avhengig av om det er et kjøp eller salg alternativ). Det er her aksjekursen vil gå opp (for en kjøpsopsjon) eller ned (for en salgsopsjon) før opsjonen kan tjene penger.
- "Utløpsdatoen" er den avtalte datoen da opsjonshaveren må utøve sin rett til å kjøpe eller selge det underliggende verdipapiret. Når denne datoen er nådd, utløper opsjonen og innehaveren mister sine rettigheter.
- "I pengene" er et uttrykk som brukes for å indikere at markedsprisen på en eiendel er høyere enn strekkkursen (hvis den er i en kjøpsposisjon) eller lavere enn strekkkursen (hvis den er i en kort posisjon).
- "Ut av pengene" er et uttrykk som brukes til å indikere at markedsprisen på en eiendel er lavere enn strekkkursen (hvis den er i en kjøpsposisjon) eller høyere enn strekkkursen (hvis den er i en kort posisjon).
Del 2 av 4: Forbereder seg på opsjonshandel
Trinn 1. Åpne en meglerkonto
Hvis du ønsker å handle alternativer, må du åpne en meglerkonto for å angi transaksjonene dine - dette kan gjøres online på nettsteder som www.iqoptionsbid.com eller til og med en tradisjonell konto hos en megler. Sørg for at du forstår hva som kreves for å åpne en meglerkonto før du gjør det.
- Sammenlign opsjonshandelskommisjoner fra forskjellige meglere. Noen selskaper tilbyr ikke engang provisjoner for opsjonshandel.
- Gjør litt online forskning og les anmeldelser av meglerfirmaene på din korte liste. Lær av andres feil, slik at du ikke trenger å gjenta dem.
- Vær forsiktig med svindelhandelssteder og plattformer. Undersøk alltid plattformen grundig før du setter inn penger. Unngå plattformer som har mottatt negative anmeldelser eller har blitt rapportert for uredelig aktivitet.
- Kontantkontoer tillater bare kjøp av opsjoner for å åpne stillinger. Hvis du vil selge muligheten til å åpne en konto uten å eie de underliggende eiendelene, trenger du en marginkonto.
- Hvis du bestemmer deg for å handle online, må du sørge for at din elektroniske megler godtar sikre betalingsmåter, for eksempel sikre kredittkortbetalingsgateways eller tredjeparts betalingssystemer som Skrill, PayPal, Payoneer, Bitcoin, etc.
Trinn 2. Få godkjenning for å handle alternativer
Du må få godkjenning fra megleren før du kan begynne å kjøpe og selge alternativer. Meglerfirmaet som håndterer kontoen, vil sette grenser basert på erfaring og penger på kontoen, og hvert selskap har sine egne krav for å sikre at kundene vet hva de gjør. Du kan ikke selge lukkede kjøpsopsjoner uten en opsjonskonto. Meglerfirmaer vil sørge for at kundene forstår risikoen før de handler.
Salg av en lukket kjøpsopsjon innebærer å selge retten til å kjøpe aksjene dine til strekkkurs i løpet av opsjonen. Kjøperen har rettighetene, ikke selgeren. Aksjer må være på meglers konto og kan ikke selges eller overføres mens kjøpsopsjonen fortsatt er i kraft
Trinn 3. Forstå teknisk analyse
Opsjoner er vanligvis kortsiktige investeringer, så du bør være oppmerksom på at prisbevegelsene til verdipapirene blir opsjonert en stund senere for å få en ny avkastning på midlene. For å forutsi prisbevegelser nøyaktig må du forstå det grunnleggende i teknisk analyse.
- Lær om støtte- og motstandsnivåer. Dette er punktet når aksjen sjelden faller under (støtte) eller stiger over (motstand). Support er prisnivået der historisk betydelige kjøp av verdipapirer har skjedd. Motstand er prisnivået der det har skjedd et betydelig salg av et verdipapir tidligere.
- Forstå viktigheten av volum. Hvis en aksje beveger seg i en bestemt retning med mye volum bak, signaliserer det vanligvis en sterk trend og kan være en mulighet til å tjene penger.
- Forstå grafiske mønstre. Historien har en tendens til å gjenta seg selv, selv når det gjelder aksjekurser. Det er spesielle mønstre du bør ta hensyn til i aksjekursbevegelser som kan indikere kursbevegelsens retning.
- Lær om glidende gjennomsnitt. Det skjer ofte at aksjekursen krysser over eller under et visst glidende gjennomsnitt av forrige kurs. Glidende gjennomsnitt på 30 dager regnes som mer pålitelig enn glidende gjennomsnitt på 10 dager.
Del 3 av 4: Start Options Trading
Trinn 1. Start med simulert handel eller papirhandel
Unngå fristelsen til å satse dine hardt opptjente penger på en teknikk du nettopp har lært. Velg heller praksis eller simulert handel. Gjør "falske" handler ved hjelp av tabeller eller øv deg på å bruke handelsprogramvare. Vurder deretter fortjenesten din i minst et par måneder. Hvis du får en anstendig fortjeneste, går du sakte inn i ekte handel.
- Simulert handel er ikke det samme som ekte handel da det ikke pålegges psykologisk press eller provisjoner. Dette er en fin måte å lære handelens mekanikk på, men er ikke en sann determinant for resultatene.
- Handel med ekte opsjoner er svært risikabelt og kan føre til store tap for handelsmannen. Handle bare med penger du har råd til å gi opp.
Trinn 2. Bruk grenseordre eller begrens ordrer
Unngå å betale markedspris for opsjoner, da utøvelseskursen kan være høyere enn forventet. Sett i stedet prisen med grenseordrer og maksimer fortjenesten.
Trinn 3. Revurder strategien din med jevne mellomrom
Bestem om det er noe du kan gjøre for å øke fortjenesten din. Lær av feil mens du gjentar vellykkede strategier. Og hold fokus på strategien din; handelsmenn fokuserer på noen få stillinger, i stedet for å diversifisere. Du må ikke ha mer enn 10 prosent av investeringsporteføljen din i opsjoner.
Del 4 av 4: Bytte til Advanced Options Trading
Trinn 1. Bli med på et online forum for likesinnede opsjonshandlere
Hvis du liker avanserte alternativer for handel med alternativer, vil du finne onlinehandlerfora en verdifull informasjonskilde (og støtte, etter hjerteskjærende tap). Se etter disse forumene, slik at du kan lære av andres suksesser og fiaskoer.
Trinn 2. Vurder andre handelsstrategier for alternativer
Etter å ha fullført flere vellykkede handler, kan du få godkjenning for mer komplekse alternativer for handelsstrategier. Start imidlertid også med simulert handel. Dette trinnet lar deg lettere kjøre det i ekte handel.
- En slik strategi er "straddle", som innebærer handel på begge sider av markedet, kjøp av salgs- og kjøpsopsjoner til samme strekkpris og utløpsdato, slik at du kan begrense eksponeringen. Denne strategien er mest effektiv når markedet beveger seg opp og ned, i stedet for å bevege seg i en retning. Dette trekket medfører også risiko for at bare den ene siden av handelen kan utføres.
- Den samme strategien er "stripen", som ligner på straddle, men er en "bearish" strategi ved å multiplisere inntjeningskraften på en prisbevegelse nedover. Ligner på en grense i utførelsen, men med dobbelt så mange kjøpte alternativer på baksiden (salgsopsjoner).
Trinn 3. Lær om gresk
Når du har mestret enkel opsjonshandel og har bestemt deg for å gå videre til mer komplekse opsjonshandel, må du lære hva "gresk" handler om. Det er et mål som brukes av opsjonshandlere for å maksimere fortjenesten.
- Delta-mengden av prisbevegelsen til opsjonen i forhold til prisbevegelsen til den underliggende eiendelen. Et opsjon med et delta på 0,5 vil ha et kursbevegelse på halvparten av den underliggende eiendelen. Hvis aksjen beveger seg $ 1,00, vil opsjonskursen flytte $ 0,50.
- Gamma -endringshastigheten for delta basert på en endring på 1 dollar i aksjekursen.
- Theta -den såkalte "henfallstiden" for opsjonsprisen. Den måler hvor mye prisen forverres etter hvert som alternativet nærmer seg utløpet.
- Vega - størrelsen på opsjonsprisen endres basert på volatiliteten til den underliggende eiendelen.
Tips
- Øv på simulert handel før du risikerer pengene dine.
- Hvis du handler på margin, vær forberedt på å oppleve et marginanrop.
- Det er veldig nyttig å ha en marginskonto hvis du vil selge en avdekket kjøpsopsjon eller selge en salgsopsjon. Ellers kan du bare kjøpe opsjoner og selge lukkede kjøpsopsjoner. Avhengig av mengden kontanter og egenkapital på kontoen din, kan det imidlertid hende at du ikke får tillatelse til å handle på margin.
- Aldri handle med penger du ikke har råd til å gi opp.
- Legg aldri mer enn 10% av sparepengene dine på opsjonshandel.
Advarsel
- Som enhver annen handel har opsjoner risiko. Du risikerer å miste alle pengene du legger i handelsalternativer.
- Vær forsiktig med handel med binære opsjoner, med mindre du er en veldig erfaren handelsmann. For uerfarne handelsmenn regnes binære alternativer som bare en gamble.
